Kina, världens näst största ekonomi, på väg mot att bli världens största ekonomi. Har tittat lite närmare på ett antal Kinafonder och fastnade för Allianz China Shares. Som vanligt är jag intresserad av hur fonden går i förhållande till index. Det har svängt ganska bra på den kinesiska börsen senaste decenniet, men sett över lite längre tid har Kina (eller flera fonder i alla fall) utklassat en global indexfond med råge.
Fonden är främst exponerad mot industriföretag, följt av finans, teknik och konsumentvaror samt sjukvård. Fonden är populär på Avanza (över 6 000 ägare) vilket inte nödvändigtvis behöver innebära att det är ett bra val, men många har trots allt uppmärksammat fonden.
Sett från starten under 2009 är fonden upp nära 400 % men det är främst de sista åren som fonden har kört om de globala indexfonderna rejält.
Om vi tittar på enskilda år har fonden slagit en global indexfond sju av elva år. Samtidigt har den underpresterat ganska rejält de år som den inte slagit index.
Tittar vi på femårsperioder ser det betydligt bättre ut senaste sju åren, sex av sju perioder har gått bättre, betydligt bättre.
Fondens sharpekvot ligger på 1,27 i skrivande stund.
No comments:
Post a Comment