Halvtid 2023 - basportföljen

Halva investeringsåret 2023 har per 15 juni passerats. Så här dags för exakt ett år sedan var basportföljen ner med lite drygt en femtedel, sedan återhämtade den sig lite under hösten efter vändningen i september. Sedan starten på investeringsåret, som jag för basportföljen räknar från 15 december året innan, stänger vi halvåret på totalt 11,43 % för hela basportföljen.

Aktiedelen är totalt upp med 17,26 % medan räntedelen är upp 3,20 %.

Andelen aktier ligger på 63,5 % av portföljens totala värde efter första halvåret.

Jag är ju till 70 % investerad i svenska aktier medan mitt jämförelseindex är bygger på 50/50 mellan globala och svenska indexfonder. Länsförsäkringar Sverige Index är upp 7,12 % och Länsförsäkringar Global Index är upp 16,71 %. Det blir jämt fördelat 11,92 % och justerat för ett halvt års avkastningsskatt på delar vi årets schablonskatt på 0,882 % på hälften landar vi på 0,441 %. Drar vi bort den är index upp 11,43 %.

Det innebär att jag ligger 5,83 % bättre än index på aktiedelen under första halvåret 2023.

För räntor jämför jag mig mot Spiltan Räntefond, den har haft en utveckling på 3,15 %. Justerat för avkastningsskatt har den avkastat 2,70 %. Sammanfattat har mina räntefonder gått 0,50 % bättre än index, räntedelen har avkastat 3,20 %,

Totalt sett med utgångspunkt i 60 % aktier och 40 % räntor landar jämförelseindexet, justerat för avkastningsskatt, på 7,94 %.

Totalt har min 60/40-portfölj gått 3,49 %-enheter bättre än index under första halvåret 2023. Eftersom sex månader är en väldigt kort period i de här sammanhangen skippar jag att sammanställa hela utvecklingen från start i december 2020 och sparar den till portföljbokslutet istället vid årsskiftet.

Utvecklingen har alltså överträffat index trots att jag varit investerad med 70 % av aktieandelen i Sverige som på indexnivå gått sämre än globalt index.

Utveckling versus index per fond

33,58 % Robur Technology

17,30 % Robur Globalfond

16,96 % Spiltan Småbolag

11,92 % Index (exklusive avkastningsskatt)

10,25 % Evli Småbolag

9,73 % Cliens Småbolag

8,57 % Spiltan Investmentbolag

6,99 % Enter Småbolag

6,60 % SEB Småbolag C/R

6,44 % Spiltan Stabil

-0,22 % AMF Småbolag

Utan tvekan är det global teknologi som har gjort comeback med besked, starkt drivet sista kvartalet av att AI bubblat upp en en lösning på allt igen.

16 weeks of waste?

Jag fortsätter lite på temat off topic och gör ett inlägg till om hälsa, förra gången skrev jag om hur konditionsträning är kraftigt överskattat som enskilt verktyg för viktnedgång och hälsa. Innan dess handlade det om det ickekorrelerande sambandet mellan svenskarnas träningshets och ohälsa. Den här gången tänkte jag istället uppmärksamma alla olika typer av kortsiktiga träningsupplägg som florerar på marknaden för tillfället. En av de mer kända är 16 weeks of hell som för några år sedan uppmärksammades i någon av våra reklamkanaler.

I korthet går det ut på att man följer ett kost- och träningsprogram under sexton veckor för att sedan vara i sitt livs form. En så kallad quick fix. Det är så klart jättebra att människor kommer i form, tappar överflödigt kroppsfett, får bättre kondition, bättre blodvärden, bättre självförtroende och bättre kondition. Min invändning är att hela upplägget är en quick fix.

Alla som sysslar seriöst med träning och hälsa vet att det finns inga quick fix som är bestående. Hälsa är färskvara och behöver underhållas livet ut för att det skall vara någon mening. Ofta brukar företagen bakom de här uppläggen visa upp klassiska före- och efterbilder, ofta med helt fantastiska resultat. Deltagarna som utför dessa skall så klart ha en stor eloge för att de tagit tag i sin egen hälsa och plikttroget utfört ett hårt träningsprogram under några månader - det är inte här som problemet ligger.

Problemet ligger i att det är långt ifrån alla som får de resultat som visas upp, vilket inte heller är huvudproblemet, eftersom de flesta sannolikt uppnår någon form av förbättring under genomförandet - det riktigt stora problemet är att vi inte vet hur formen bland deltagarna ser ut ett, tre eller fem år efter genomförandet. Jag har hittills inte sett en enda statistisk sammanställning på hur det gått för deltagarna några år efteråt.

Om det hade varit så att resultaten varit bestående hade jag varit övertygad om att detta lyfts fram i sammanhanget också, men den här redovisningen verkar utebli. Rent anekdotiskt kan jag bekräfta att jag sett flera fall där personer som genomfört just 16 weeks of hell där tillståndet några år efter genomförandet varit värre än det var innan man genomförde programmet. Alla som har någorlunda insikt i träning och hälsa vet dessutom att hälsa till största delen är färskvara. Det räcker alltså inte med att det finns en fortsättningskurs, det löser ytterligare bara en liten del av detta ultramaraton.

Så vad är alternativet till snabba lösningar?

Långsiktiga lösningar.

Den som vill göra en förändring i sitt liv inom området hälsa behöver sätta upp en plan som varar livet ut, där goda vanor införs på ett sådant sätt att de blir bestående, då blir det helt ointressant om det tar sexton veckor eller 120 veckor att nå sitt mål. Det viktiga är att man kan hålla sig runt sitt mål livet ut när man väl kommer dit. Snabba viktnedgångar är sällan bra för kroppskompositionen, man tappar onödigt mycket muskler istället för kroppsfett. Det är inte vikten som är det relevanta utan mängden fett man bär omkring på.

Om man successivt gör förändringar som blir bestående kommer du att när du nått ditt mål kunna fortsätta ungefär som när du var på väg att nå ditt mål - dina vanor och ditt beteende blir en livsstil där du har förutsättningar att behålla dem livet ut - men kanske med lite extra utsvävningar.

Att göra bestående förändringar är sällan lätt, men en viktig del är att de passar in i ditt övriga liv. Det innebär inte att man kan strunta i att göra prioriteringar, men att träna dubbelpass sex dagar i veckan, ta med sig matlådor överallt och aldrig kunna ha dagar när man får äta vad man vill kommer inte fungera för 99 % av befolkningen.

Gör man förändringar som innebär att man hittar träningsformer är synkade med det övriga livet som man tycker är kul och vill utvecklas inom är chanserna att du fortsätter utöva aktiviteten under lång tid mycket högre. Utöver det är det vardagsmotion och hållbara kostvanor sannolikt ännu viktigare. Att få tid till träning flera gånger i veckan kan vara svårt under vissa perioder i livet, men att inte hitta smarta lösningar för vardagsmotion och kosthållning finns det inga ursäkter för.